تحلیل آنچین کیک

در تحلیل آنچین کیک (cake) به بررسی معیارهایی از جمله حجم تراکنش نهنگ‌ها، آدرس‌های فعال، شاخص‌های NVT و MVRV پرداخته شده است.

حجم تراکنش‌های بزرگ و فعالیت نهنگ‌ها

حجم تراکنش‌های بزرگ در شبکه CAKE در طول سال ۲۰۲۴ افزایش یافته است. در سه ماهه دوم سال ۲۰۲۴، تعداد تراکنش‌های بالای ۱ میلیون دلار به طور متوسط ماهانه ۴۰ تا ۵۰ تراکنش بود. افزایش فعالیت نهنگ‌ها معمولاً به معنای جذب سرمایه‌گذاران بزرگ و ورود سرمایه‌های جدید به این پروژه است. این می‌تواند باعث افزایش نوسانات قیمتی شود.

آدرس‌های فعال

در حال حاضر تعداد آدرس‌های فعال CAKE به‌طور پیوسته در حال افزایش است. در نیمه دوم سال ۲۰۲۴، تعداد آدرس‌های فعال به بیش از ۴۵۰,۰۰۰ رسیده است. افزایش تعداد آدرس‌های فعال نشان‌دهنده رشد جامعه کاربری و افزایش تقاضا برای این توکن است. این روند می‌تواند به رشد قیمت و استقبال عمومی بیشتر منجر شود.

موجودی ماینرها

CAKE به دلیل اینکه بر بستر Binance Smart Chain اجرا می‌شود، تحت تأثیر ماینرها قرار ندارد. توزیع توکن‌ها از طریق استیکینگ و ییلد فارمینگ در پلتفرم PancakeSwap انجام می‌شود و عرضه جدید توکن به‌صورت دوره‌ای اتفاق می‌افتد. بنابراین، نوسانات قیمت بیشتر به میزان توزیع جوایز استیکینگ و سیاست‌های توکنومیک PancakeSwap وابسته است.

شاخص MVRV

شاخص MVRV برای CAKE در حال حاضر حدود ۵.۴% است. زمانی که شاخص MVRV زیر ۱ قرار دارد، این می‌تواند به معنی فرصت برای خرید و سرمایه‌گذاری بلندمدت باشد. اگر این شاخص افزایش یابد، احتمال دارد که سرمایه‌گذاران بیشتری وارد بازار شوند و شاهد افزایش قیمت باشیم.

شاخص NVT (ارزش شبکه به تراکنش‌ها)

نسبت NVT برای CAKE در حال حاضر حدود ۱۴۰ است که نسبت به سایر توکن‌های دیفای متوسط به حساب می‌آید. این نسبت نشان می‌دهد که ارزش شبکه نسبت به حجم تراکنش‌های روزانه منطقی است، اما همچنان فضای زیادی برای رشد تراکنش‌ها وجود دارد. افزایش فعالیت‌های تجاری در PancakeSwap می‌تواند این نسبت را کاهش داده و نشانه‌ای از رشد بازار باشد.

موجودی صرافی‌ها

موجودی CAKE در صرافی‌ها در ماه‌های اخیر به طور محسوسی کاهش یافته است. این کاهش نشان‌دهنده تمایل کاربران به خارج کردن توکن‌های خود از صرافی‌ها و نگهداری آن‌ها در کیف‌پول‌های خصوصی برای ییلد فارمینگ و استیکینگ است. کاهش موجودی صرافی‌ها معمولاً به معنای کاهش عرضه در بازار است و می‌تواند به افزایش قیمت در بلندمدت منجر شود.

نتیجه‌گیری کلی

PancakeSwap (CAKE) به‌عنوان یکی از مهم‌ترین پلتفرم‌های دیفای بر بستر BSC، همچنان با رشد مستمر تعداد کاربران و فعالیت‌های تجاری مواجه است. افزایش آدرس‌های فعال، فعالیت نهنگ‌ها، و کاهش موجودی صرافی‌ها همگی نشان از تقاضای بالا برای این توکن دارد. با توجه به شاخص‌های MVRV و NVT، CAKE همچنان پتانسیل رشد در آینده را دارد، به‌ویژه با افزایش پذیرش دیفای و توسعه بیشتر اکوسیستم PancakeSwap.