رفتار نهنگ‌های کریپتو همواره یکی از عوامل تأثیرگذار بر روند بازار ارزهای دیجیتال بوده است. این سرمایه‌گذاران بزرگ با ورود یا خروج سرمایه، مسیر قیمتی بسیاری از دارایی‌ها را تعیین می‌کنند. در این گزارش، عملکرد نهنگ‌ها و تأثیر آن بر چشم‌انداز بازار را بررسی می‌کنیم.
نهنگ‌ها در هفته گذشته چه ارزهایی را خرید و فروش کردند؟
با کاهش گسترده ارزش بازار آلتکوین‌ها از ۳۳۳ میلیارد دلار در ۱۹ ژانویه به ۲۴۵ میلیارد دلار در حال حاضر، نهنگ‌ها اقدام به خرید FET، LINK و WLD کرده‌اند. افزایش تعداد کیف پول‌های بزرگ که این ارزها را نگهداری می‌کنند نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران عمده این قیمت‌ها را فرصت مناسبی برای خرید می‌دانند.
FET و سیگنال‌های بازگشت احتمالی
FET طی ۳۰ روز گذشته با افت ۴۰ درصدی مواجه شده و ارزش بازار آن اکنون به ۱.۵۸ میلیارد دلار رسیده که کاهش چشمگیری نسبت به سقف ۵ میلیارد دلاری خود در دسامبر ۲۰۲۴ محسوب می‌شود. این افت نشان‌دهنده کاهش کلی علاقه به رمزارزهای مرتبط با هوش مصنوعی است. با این حال، در هفت روز اخیر، با وجود افت ۹ درصدی، نهنگ‌ها خرید آرتیفیشیال سوپر اینتلیجنس (FET) را افزایش داده‌اند. تعداد کیف پول‌های دارای بین ۱۰۰,۰۰۰ تا ۱,۰۰۰,۰۰۰ واحد FET از ۳۹۴ در ۱۸ فوریه به ۴۰۳ در ۲۵ فوریه افزایش یافته که بالاترین سطح از ۳۱ ژانویه است. این روند ممکن است نشان‌دهنده رسیدن به کف قیمت و احتمال بازگشت باشد، هرچند همچنان بازار تحت فشار نزولی باقی خواهد ماند.
LINK و افزایش دوباره نهنگ‌ها
Chainlink نیز مانند سایر آلتکوین‌ها اصلاح شدیدی را تجربه کرده و در یک هفته گذشته بیش از ۱۳ درصد از ارزش خود را از دست داده است. این کاهش باعث شد LINK از فهرست ۱۰ رمزارز برتر از نظر ارزش بازار خارج شود و ارزش کل آن به کمتر از ۱۰ میلیارد دلار برسد. با وجود افت قیمتی مداوم و تثبیت زیر سطح ۲۴ دلار، نشانه‌هایی از تغییر روند و خرید لینک دیده می‌شود. در حالی که تعداد نهنگ‌های LINK (دارای بین ۱۰۰,۰۰۰ تا ۱,۰۰۰,۰۰۰ LINK) از ۵۷۷ در ۴ فوریه به ۵۶۶ در ۲۳ فوریه کاهش یافته بود، در ۲۵ فوریه مجدداً به ۵۷۸ افزایش یافت. این جهش ناگهانی می‌تواند نشان‌دهنده افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران بزرگ باشد و در صورت تداوم، ممکن است فشار خرید لازم برای عبور از سطح مقاومتی ۲۴ دلار را فراهم کند.
WLD و تغییر روند نهنگ‌ها
Worldcoin طی یک ماه گذشته با افت شدید ۴۱ درصدی مواجه شده که باعث کاهش ارزش بازار آن به ۱.۱۷ میلیارد دلار شده است، در حالی که در دسامبر ۲۰۲۴ این رقم نزدیک به ۳ میلیارد دلار بود. این روند نزولی منعکس‌کننده فشار فروش بالا و کاهش اعتماد سرمایه‌گذاران است. با این حال، تغییر رفتار نهنگ‌ها ممکن است نشانه‌ای از بازگشت احتمالی باشد. در حالی که تعداد کیف پول‌های دارای بین ۱,۰۰۰,۰۰۰ تا ۱۰,۰۰۰,۰۰۰ واحد WLD در طول ماه تقریباً ثابت بود، از ۱۶۶ به ۱۷۳ افزایش یافته و به بالاترین سطح از ۲۹ دسامبر ۲۰۲۴ رسیده است. این افزایش در خرید ورلد کوین توسط نهنگ‌ها نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران بزرگ ممکن است این قیمت‌ها را فرصتی برای ورود مجدد به بازار تلقی کنند.
بیتکوین (BTC) و تقویت خرید نهنگ‌ها
بیتکوین این هفته از یک سطح حمایتی کلیدی سقوط کرد و به قیمت ۷۹,۶۱۰ دلار رسید، که پایین‌ترین سطح از نوامبر محسوب می‌شود. نهنگ‌های BTC از این کاهش قیمت استفاده کرده و دارایی‌های خود را تقویت کرده‌اند، به‌طوری که میزان ورود خالص به کیف پول‌های بزرگ در هفت روز گذشته ۲۳٪ افزایش یافته است. اگر این روند ادامه یابد، می‌تواند فشار خرید بیتکوین را افزایش داده و قیمت بیتکوین را در مارس به بالای ۹۵,۰۰۰ دلار برساند.
SAND و تجدید علاقه نهنگ‌ها
توکن متاورس SAND نیز شاهد افزایش خرید نهنگ‌ها بوده و در حال حاضر با قیمت ۰.۲۹ دلار معامله می‌شود که نسبت به ماه گذشته ۴۳٪ کاهش داشته است. نهنگ‌های دارای بین ۱۰۰ میلیون تا ۱ میلیارد توکن، طی یک هفته گذشته ۱۸۰ میلیون SAND (به ارزش بیش از ۵۲ میلیون دلار) خریداری کرده‌اند که باعث افزایش دارایی نهنگ‌ها به ۱.۹۳ میلیارد SAND شده است. نسبت ارزش بازار به ارزش تحقق‌یافته (MVRV) این توکن نیز در محدوده منفی قرار دارد که نشان‌دهنده فرصت خرید سند در کف قیمتی است. ادامه این روند می‌تواند قیمت SAND را در مارس به ۰.۳۵ دلار برساند.
Optimism (OP) و رشد ورود نهنگ‌ها
توکن لایه ۲ OP نیز یکی از دارایی‌هایی است که نهنگ‌ها برای سود احتمالی در مارس خریداری می‌کنند. داده‌های IntoTheBlock نشان می‌دهد که ورود دارایی به کیف پول‌های بزرگ OP طی هفت روز گذشته ۲۴۰٪ افزایش یافته است. این افزایش در حالی رخ داده که قیمت OP طی همین بازه ۸٪ کاهش داشته است، که نشان می‌دهد نهنگ‌ها با وجود افت قیمت، خریدهای خود را افزایش داده‌اند. این رفتار معمولاً سیگنال صعودی محسوب می‌شود و اگر این روند ادامه داشته باشد، می‌تواند قیمت OP را در مارس به ۱.۵۲ دلار برساند.
خروج سرمایه‌گذار بزرگ از سولانا در هفته گذشته
یک نهنگ بزرگ ۹۶,۱۵۵ SOL را به فروش رساند و ۴.۵ میلیون دلار نقد کرد. این فروش در حالی انجام شد که این نهنگ یک سال پیش این توکن‌ها را با میانگین قیمت ۱۰۰ دلار خریداری کرده بود، درحالی‌که اخیراً می‌توانست آن‌ها را با قیمت ۲۵۰ دلار بفروشد. این حرکت نشان می‌دهد که حتی نهنگ‌ها بجای خرید سولانا حتی تحت فشار بازار قرار گرفته‌اند و در سطوح قیمتی پایین اقدام به خروج سرمایه کرده‌اند.
بر اساس تحلیل آنچین، نهنگ‌ها در حال انباشت هستند یا تخلیه؟
در نمودارهای CryptoQuant، کاهش مداوم شاخص NUPL همراه با افت موجودی نهنگ‌های بزرگ و جدید را در هفته گذشته نشان‌دهنده تخلیه دارایی توسط این گروه‌ها است. کاهش موجودی نهنگ‌های جدید و قدیمی نشان می‌دهد که این سرمایه‌گذاران به‌جای افزایش دارایی، در حال فروش هستند. همچنین، کاهش شدید موجودی نهنگ‌های با دارایی بین ۱ تا ۱۰ هزار بیتکوین از ۲۵ فوریه به بعد، نشان‌دهنده کاهش اعتماد این گروه از سرمایه‌گذاران است.
در نمودار Santiment، هم‌زمان با کاهش قیمت بیتکوین به محدوده ۸۳ هزار دلار، تعداد آدرس‌های فعال روزانه نیز کاهش یافته است، که می‌تواند نشانه‌ای از کاهش تقاضا باشد. با این حال، بازگشت نسبی قیمت و افزایش مجدد آدرس‌های فعال در پایان ماه فوریه نشان می‌دهد که ممکن است فشار فروش نهنگ‌ها کاهش یافته باشد و برخی از سرمایه‌گذاران در حال ورود مجدد به بازار باشند.
پیش‌بینی روند بازار با توجه به حرکات نهنگ‌ها
در هفته گذشته، نهنگ‌های ارز دیجیتال فعالیت‌های قابل‌توجهی در بازار داشته‌اند که می‌تواند بر روند آتی بازار تأثیرگذار باشد.بر اساس داده‌های موجود، این نهنگ‌ها اقدام به خرید ارزهایی مانند FET، LINK، WLD، SAND و OP کرده‌اند، در حالی که در برخی موارد، مانند SOL، به فروش دارایی‌های خود پرداخته‌اند.
این الگوی رفتاری نشان‌دهنده استراتژی‌های متفاوت نهنگ‌ها در مواجهه با شرایط بازار است.خرید آلتکوین‌ها در قیمت‌های پایین می‌تواند نشان‌دهنده اعتماد به رشد بلندمدت این دارایی‌ها باشد، در حالی که فروش در قیمت‌های پایین، مانند مورد SOL، ممکن است به دلیل نیاز به نقدینگی یا تغییر در استراتژی سرمایه‌گذاری باشد.به‌طور کلی، حرکات نهنگ‌ها می‌تواند به‌عنوان شاخصی برای پیش‌بینی روند بازار مورد استفاده قرار گیرد، اما سرمایه‌گذاران باید با دقت و تحلیل جامع اقدام به تصمیم‌گیری کنند.
با این‌که بیتکوین و سایر ارزهای دیجیتال در هفته گذشته ریزش بیش از ۲۰٪ را تجربه کردند، اما برخی آلتکوین‌های محبوب به اندازه بیتکوین نزول نکرده‌اند.برخی حتی روند خنثی داشته یا پس از افت، به سرعت اصلاح شده و به قیمت‌های قبلی بازگشته‌اند.این امر نشان می‌دهد که روند آلتکوین‌ها در دوره‌های اخیر وابستگی کمتری به بیتکوین داشته است.بنابراین، اگر آلتکوین مناسبی برای سرمایه‌گذاری انتخاب شود و حرکات نهنگ‌های آن به دقت پیگیری شود، احتمالاً رشد خوبی خواهد داشت.حتی اگر نهنگ‌های بیتکوین اقدام به فروش کنند و بازار دچار افت شود، برخی توکن‌ها همچنان می‌توانند از ریزش سنگین در امان بمانند و در ادامه روند صعودی خود را آغاز کنند.
اولین نفری باشید که نظر می دهید